هشدار تحلیلگران: سقوط قیمت بیت کوین به زیر ۷۸ هزار دلار تله خرسی است!

بیت کوین (BTC) روز شنبه پس از آنکه تلاطم‌های ژئوپلیتیکی بخش عمده‌ای از سودهای ماه مه را از بین برد، در اطراف قیمت ۷۸٬۰۰۰ دلار نوسان می‌کرد. قیمت این ارز دیجیتال برای اولین بار از ابتدای ماه مه به زیر ۷۸٬۰۰۰ دلار سقوط کرد، اما معامله‌گران همچنان امید خود را برای بازگشت قیمت از دست نداده‌اند.

پراپکو | ترید با سرمایه بیشتر

با ۱۰ دلار، ۱۰۰۰ دلار اعتبار معاملاتی دریافت کن

ثبت‌نام و کد تخفیف

در این مقاله براساس گزارش کوین تلگراف (Cointelegraph) به بررسی دلایل این افت قیمت، از جمله نگرانی‌ها در مورد عرضه نفت و بازارهای اوراق قرضه ایالات متحده، می‌پردازیم. همچنین نگاهی عمیق به تحلیل‌های مختلف خواهیم داشت؛ از معامله‌گرانی که منتظر سقوط به زیر ۷۵٬۰۰۰ دلار هستند تا خوش‌بین‌هایی که این وضعیت را نشانه‌ای از شکل‌گیری یک «تله خرسی» (Bear Trap) می‌دانند.

موانع متعدد در حال شکل‌گیری: چرا بیت کوین و دارایی‌های پرریسک تحت فشارند؟

داده‌های TradingView تأیید کرد که قیمت بیت کوین به پایین‌ترین سطح خود از اول ماه مه، یعنی ۷۷٬۶۱۴ دلار، رسیده است.

فشار نزولی ناشی از نگرانی‌ها درباره اوراق قرضه دولتی ایالات متحده ادامه دارد و همزمان، جنگ میان ایالات متحده و ایران نیز در کانون توجه معامله‌گران قرار گرفته است. به نظر می‌رسد ایران در حال پیشبرد طرحی برای ایجاد سیستم عوارض برای عبور و مرور از تنگه هرمز—مرکز بحران جهانی عرضه نفت—است و همزمان ترافیک ایالات متحده را از این مسیر خارج نگه می‌دارد.

همانطور که منبع تحلیلی The Kobeissi Letter نیز گزارش داده، تنگه هرمز «به روی اپراتورهای پروژه آزادی (Project Freedom) بسته باقی خواهد ماند».

روز جمعه، تحلیلی از سوی شرکت موزاییک است کامپانی (Mosaic Asset Company) مشکلات ناشی از فضای ژئوپلیتیکی و اقتصاد کلان کنونی را برای دارایی‌های پرریسک تشریح کرد. این شرکت در آخرین پست وبلاگ خود نوشت:

چشم‌انداز موج تورمی دیگری با شباهت‌هایی به افزایش سطح قیمت‌ها تا اواسط سال ۲۰۲۲ در حال شکل‌گیری است. اختلال در زنجیره‌های تأمین ناشی از جنگ تجاری سال گذشته، تأثیر جنگ بر بازارهای انرژی و محرک‌های اقتصادی از طریق کسری بودجه‌های بزرگ فدرال، همگی به طور همزمان در حال وقوع هستند.

نفت خام WTI هفته را با قیمتی بالاتر از ۱۰۰ دلار به ازای هر بشکه به پایان رساند.

تله خرسی بیت کوین: چرا این سقوط می‌تواند یک خبر خوب باشد؟

در میان معامله‌گران بیت کوین، احساسات متناقضی در مورد قدرت فروشندگان (خرس‌ها) در سطوح زیر ۸۰٬۰۰۰ دلار وجود دارد. حساب کاربری Cryptic Trades در پلتفرم X نوشت:

در چند روز گذشته، قیمت به آرامی در حال کاهش بوده، در حالی که قراردادهای باز (Open Interest) افزایش یافته است. اما اگر این موضوع را با نرخ‌ تأمین مالی (Funding Rates) که منفی شده‌اند، مرتبط کنیم، همه چیز جالب می‌شود. این نشان می‌دهد که خرس‌ها در حال حاضر در حال افزایش حجم معاملات فروش خود هستند و روی شکست قیمت شرط‌بندی می‌کنند. همچنین نشان می‌دهد که با وجود دست‌نخورده ماندن ساختار بازار، خرس‌ها طوری معاملات فروش باز می‌کنند که گویی شکست قیمت از قبل اتفاق افتاده است. تله‌های خرسی معمولاً این‌گونه شکل می‌گیرند.

تحلیلگران کدام سطوح قیمتی را زیر نظر دارند؟

از نظر اریک کلمن، تحلیلگر بازار، هدف بعدی برای ثبت کف‌های قیمتی جدید، در حدود ۷۵٬۰۰۰ دلار قرار دارد. او با انتشار نموداری که سطوح حمایت و مقاومت کلیدی را نشان می‌داد، خلاصه کرد:

بیت کوین پس از تست مجدد سطح شکست از الگوی مثلث صعودی، کاهش یافت.

تحلیلگر دیگری به نام Daan Crypto Trades با بررسی نقدینگی در دفتر سفارشات صرافی‌ها، سطح ۷۱٬۰۰۰ دلار را به‌عنوان نزدیک‌ترین منطقه مهم حمایتی در زیر قیمت فعلی مشخص کرد. او به دنبال‌کنندگان خود در پلتفرم X گفت:

هر چه قیمت برای مدت طولانی‌تری در اطراف این منطقه ۸۰ هزار دلاری فشرده شود، نقدینگی بیشتری در هر دو طرف بازار (خرید و فروش) انباشته خواهد شد که باید در نهایت منجر به حرکتی بزرگ‌تر و تهاجمی‌تر شود.

جمع‌بندی: فرصت خرید یا زمان احتیاط؟

وضعیت فعلی بیت کوین تصویری پیچیده را به نمایش می‌گذارد. از یک سو، فشارهای شدید ژئوپلیتیکی و اقتصاد کلان، قیمت را به پایین‌ترین سطح ماهانه رسانده است. از سوی دیگر، داده‌های درون‌زنجیره‌ای مانند افزایش قراردادهای باز همزمان با منفی شدن نرخ‌های تأمین مالی، سناریوی جذاب «تله خرسی» را تقویت می‌کند که می‌تواند منجر به یک حرکت صعودی غافلگیرکننده شود.

معامله‌گران باید هوشیار باشند. سطوح حمایتی کلیدی در ۷۵٬۰۰۰ دلار و ۷۱٬۰۰۰ دلار قرار دارند و فشردگی قیمت در ناحیه فعلی، نویدبخش حرکتی پرنوسان در آینده نزدیک است. اکنون زمان آن است که استراتژی‌های مدیریت ریسک خود را بازنگری کرده و با احتیاط بیشتری در بازار عمل کنید، زیرا جهت حرکت بعدی قیمت می‌تواند تعیین‌کننده روند کوتاه‌مدت بیت کوین باشد.