نقشه گنج ترید: ۴ فاز بازار که قبل از هر معامله باید بشناسید

درک ساختار بازار مانند داشتن یک نقشه هنگام کوهنوردی است؛ شاید هنوز هم مجبور باشید از کوه بالا بروید، اما حداقل می‌دانید به کدام سمت حرکت می‌کنید. بسیاری از معامله‌گران فقط بر روی «روند» تمرکز می‌کنند، اما حقیقت این است که بازارها در چرخه‌هایی حرکت می‌کنند که شامل چهار فاز تکرارشونده است.

شناخت این فازها می‌تواند مزیت رقابتی شما در تصمیم‌گیری‌های بهتر، یافتن معاملات با احتمال موفقیت بالا و جلوگیری از اشتباهات احساسی باشد. در این مقاله براساس مطلبی در وب‌سایت مدیوم (Medium)، این چهار مرحله را به زبان ساده و با استفاده از یک نقشه بصری تحلیل می‌کنیم تا شما بتوانید با دیدی بازتر به نمودارها نگاه کنید.

فاز انباشت (Accumulation)

این مرحله معمولاً پس از یک روند نزولی طولانی‌مدت رخ می‌دهد. در این فاز، حرکات قیمت خنثی و صاف شده و نوسانات به شدت کاهش می‌یابد. اینجا نقطه‌ای است که «پول هوشمند» (Smart Money) به آرامی شروع به جمع‌آوری و خرید ارز دیجیتال مورد نظر می‌کند، در حالی که بقیه بازار یا علاقه‌ای ندارند یا از ترس در حال فروش هستند.

نشانه‌های کلیدی فاز انباشت چیست؟

• حرکت قیمت در یک کانال مشخص و فشرده (رنج).
• حجم معاملات به تدریج و به آرامی شروع به افزایش می‌کند.
• سطوح حمایتی به طور مکرر و با موفقیت از قیمت دفاع می‌کنند.

این همان جایی است که معامله‌گران باتجربه شروع به زیر نظر گرفتن بازار می‌کنند. فشار خرید در زیر سطح، در حال شکل‌گیری و انباشته شدن است.

فاز صعودی (Uptrend)

به محض اینکه مرحله انباشت به پایان می‌رسد و قیمت موفق به شکستن سطح مقاومت کلیدی می‌شود، ما وارد فاز صعودی یا همان آپ‌ترند می‌شویم. در این مرحله، مومنتوم (قدرت حرکت) وارد بازی شده و معامله‌گران خرد نیز متوجه این حرکت صعودی می‌شوند و به بازار هجوم می‌آورند.

در این مرحله باید منتظر چه چیزی باشیم؟

• تشکیل سقف‌های بالاتر (Higher Highs) و کف‌های بالاتر (Higher Lows).
• فاصله گرفتن قیمت از ناحیه انباشت اولیه.
• اصلاح‌های قیمت (پولبک) معمولاً به مقاومت قبلی که اکنون به حمایت تبدیل شده، واکنش مثبت نشان می‌دهند.

این فازی است که اعتماد به بازار افزایش می‌یابد، اما همزمان نقطه‌ای است که ورودهای دیرهنگام می‌تواند بسیار پرریسک باشد.

فاز توزیع (Distribution)

حالا قیمت برای مدتی صعود کرده، اخبار بازار کاملاً مثبت است و همه حس می‌کنند باید خرید کنند. دقیقاً همین جاست که فاز توزیع آغاز می‌شود. در این مرحله، رشد قیمت متوقف شده و دوباره شروع به حرکت در کانال مشخص می‌کند؛ اما این بار، این حرکت به معنای انباشت نیست، بلکه پول هوشمند در حال خالی کردن پوزیشن‌های خود و فروش دارایی‌ها به خریداران جدید است.

به دنبال این نشانه‌ها بگردید:

• حرکات قیمت پرنوسان و نامنظم در نزدیکی سقف قیمتی.
• ناهنجاری در حجم معاملات (مانند جهش‌های ناگهانی حجم بدون ادامه حرکت قیمت).
• شکست‌های جعلی (False Breakouts) یا ایجاد تله برای خریداران.

این نقطه‌ای است که معامله‌گران باتجربه سود خود را از بازار خارج می‌کنند. تشخیص این فاز به شما کمک می‌کند تا از خرید در سقف قیمت جلوگیری کنید.

فاز نزولی (Downtrend)

پس از اینکه حمایت کلیدی در فاز توزیع از دست می‌رود، روند نزولی یا داون‌ترند آغاز می‌شود. ترس، فعال شدن حد ضررها (Stop-Loss) و وحشت عمومی، سرعت این حرکت نزولی را تشدید می‌کند. این مرحله اغلب عکس فاز صعودی است، با این تفاوت که به دلیل حاکم شدن احساسات، معمولاً سریع‌تر اتفاق می‌افتد.

الگوهای رایج در این فاز:

• تشکیل سقف‌های پایین‌تر (Lower Highs) و کف‌های پایین‌تر (Lower Lows).
• رشدهای کوتاه‌مدت و ضعیف که با موج‌های فروش قوی‌تر دنبال می‌شوند.
• ایجاد فازهای توزیع مجدد (Re-distribution) در میانه روند نزولی.

نبردهای پنهان در میانه روند

گاهی اوقات در طول یک روند، بازار متوقف می‌شود و به نظر می‌رسد در حال استراحت است. این توقف‌ها بازگشت کامل روند نیستند، بلکه یک دوره تثبیت کوتاه‌مدت هستند. این‌ها فازهای کوچکی هستند که در آن بازیگران بزرگ موقعیت‌های خود را تنظیم می‌کنند؛ یا برای ادامه روند خود را آماده می‌کنند یا برای تغییر جهت بازار آماده می‌شوند.

• توزیع مجدد (Re-distribution): در طول یک روند نزولی اتفاق می‌افتد و توقفی کوتاه قبل از ادامه حرکت به سمت قیمت‌های پایین‌تر است.
• انباشت مجدد (Re-accumulation): در طول یک روند صعودی رخ می‌دهد و ناحیه پایه قبل از ادامه حرکت به سمت قیمت‌های بالاتر است.

یاد بگیرید این فازهای کوچک را تشخیص دهید تا فرصت‌هایی را که اکثر معامله‌گران از دست می‌دهند، شناسایی کنید.

جمع‌بندی

بازارهای مالی تصادفی و بی‌منطق نیستند. آن‌ها ساختاریافته، چرخه‌ای و پر از منطق پنهان هستند. زمانی که یاد بگیرید فازهای مختلف بازار، یعنی انباشت، روند صعودی، توزیع و روند نزولی، را بخوانید، به وضوح، کنترل و اعتماد به نفس بیشتری در معاملات خود دست پیدا می‌کنید.

این دانش به شما کمک می‌کند تا به جای واکنش احساسی به حرکات قیمت، یک قدم جلوتر از بازار باشید و تصمیمات هوشمندانه‌تری بگیرید. اکنون زمان آن است که نمودارها را باز کرده و سعی کنید این چهار مرحله را در تاریخچه قیمت ارزهای دیجیتال مختلف پیدا کنید.